Advent International acquiert une participation majoritaire dans les sociétés Serta et Simmons Bedding

Ares Management LLC et le Régime de retraite des enseignantes et des enseignants de l'Ontario conservent une participation minoritaire importante en capital

BOSTON – La société internationale d'investissements privés Advent International accepte de se porter acquéreur d'une participation majoritaire dans AOT Bedding Super Holdings, la société mère de National Bedding Company (actionnaire principal et titulaire de licence de Serta), et dans Simmons Bedding Company. Serta et Simmons sont deux fabricants de matelas parmi les plus importants du monde avec l'une des croissances les plus rapides, qui offrent une grande variété de modèles novateurs et populaires de matelas selon diverses gammes de prix.

Les investisseurs actuels, Ares Management LLC et le Régime de retraite des enseignantes et des enseignants de l'Ontario (RREO), conserveront une participation minoritaire importante en capital. La transaction devrait être conclue d'ici le quatrième trimestre de 2012, sous réserve de diverses conditions de conclusion de contrat.

« Nous avons hâte de conclure notre partenariat avec Advent tout en poursuivant notre relation avec Ares et le RREO, a déclaré Bob Sherman, chef de la direction de Serta. L'expérience et les ressources d'Advent aideront Serta à maintenir ses antécédents de croissance et à renforcer ses partenariats avec ses clients et ses fournisseurs. »

« Au cours des deux dernières années, nous avons investi des ressources substantielles pour mieux comprendre et satisfaire les besoins et les préférences de nos clients, a déclaré Gary Fazio, chef de la direction de Simmons Bedding. Nous sommes enchantés de travailler avec l'équipe d'Advent, ainsi qu'avec nos investisseurs actuels, pour continuer à accroître notre part de marché en fournissant des produits et un soutien à la clientèle de qualité supérieure. »

« C'est avec enthousiasme que nous investissons dans Serta et Simmons, deux sociétés qui présentent une forte progression dans un secteur d'activité que nous croyons en plein essor, a déclaré Jefferson Case, directeur principal à Advent International. Nous avons hâte de collaborer avec nos partenaires d'investissement et les équipes de direction des deux sociétés. »

« Notre stratégie pour l'avenir consiste à poursuivre la croissance des entreprises, en nous assurant que Serta et Simmons continuent d'accorder la priorité à la fabrication de matelas de grande qualité qui procurent un meilleur sommeil, a déclaré Steve Collins, directeur général d'Advent. »

« Nous sommes fiers d'avoir participé à l'édification de la principale société de l'industrie du matelas au cours des sept dernières années, a déclaré Bennett Rosenthal, associé principal à Ares Management. Nous avons apprécié notre partenariat avec Bob et Gary, ainsi qu'avec le reste de l'équipe de direction, qui a mené Serta et Simmons au premier rang de l'industrie du point de vue de la croissance. Nous envisageons avec enthousiasme notre partenariat avec Advent et notre participation à la poursuite de sa croissance. »

« Cet investissement représente un jalon important de la mise en œuvre des stratégies de Serta et Simmons afin de fournir les meilleurs produits sur le marché, a déclaré Jane Rowe, vice-présidente principale de Teachers' Private Capital. Grâce à l'expérience et aux ressources apportées par l'équipe d'Advent, ainsi qu'au travail acharné de l'équipe de direction et des employés motivés, nous entrevoyons d'excellentes occasions de poursuivre la croissance de l'entreprise et nous comptons continuer à prendre part à cette réussite. »

Serta et Simmons continueront d'être gérées conjointement par le conseil d'administration de leur société de portefeuille et conserveront, comme par le passé, des postes distincts en vente, en marketing, en marchandisage et en conception de produits d'après les spécifications de clients. De plus, les deux sociétés solliciteront généralement les marchés séparément même si, dans certains cas, elles travailleront en collaboration avec des distributeurs et dans divers autres domaines pour réaliser un meilleur rapport coût-efficacité et mettre en œuvre des pratiques exemplaires.

Advent, l'un des investisseurs les plus actifs du monde dans le secteur du détail et des produits de consommation, a investi dans 10 sociétés au cours des 5 dernières années et emploie 20 professionnels spécialisés en investissement de par le monde. Parmi ses investissements actuels notoires, mentionnons ceux qu'elle a faits dans Five Below, Party City, Lululemon Athletica, Hudson News et Bojangles'.

La firme Weil Gotshal & Manges LLP a agi à titre de conseiller juridique auprès d'Advent International. Barclays a agi à titre de conseiller financier principal, tandis que Deutsche Bank Securities Inc. et Morgan Stanley & Co. LLC ont agi à titre de conseillers partenaires auprès d'AOT Bedding Super Holdings. Sullivan & Cromwell LLP a agi à titre de conseiller juridique auprès d'AOT Bedding Super Holdings.

À propos d'Advent International

Fondée en 1984, la société Advent est l'une des firmes spécialisées dans l'acquisition d'entreprises les plus importantes du monde et compte des bureaux dans seize pays sur quatre continents. Jouant un rôle important depuis 27 ans dans le domaine des placements dans des sociétés privées internationales, Advent a mis en place une plateforme mondiale sans pareil de plus de 170 spécialistes en investissement partout en Europe centrale et occidentale, en Amérique du Nord, en Amérique latine et en Asie. Cette firme se spécialise dans l'acquisition d'entreprises internationales, les occasions de réorientation stratégique et les acquisitions en vue de croissance dans cinq secteurs de base, en travaillant activement avec les équipes de direction afin de favoriser la hausse de revenus et de gains dans les sociétés du portefeuille. Depuis sa création, Advent a recueilli 26 milliards de dollars en capitaux propres et, grâce à ses programmes d'acquisition, a effectué plus 270 opérations dans 35 pays. Pour en savoir plus, consultez le www.adventinternational.com.

La société National Bedding Company, LLC (NBC) est le principal bénéficiaire de licence et l'actionnaire majoritaire de Serta, Inc., qui compte 18 usines aux États-Unis et deux au Canada. NBC fabrique et vend toute une gamme de produits de marque SertaMD, comme Perfect SleeperMD, iComfortMD, iSeriesMD, Perfect DayMD, SertapedicMD ainsi qu'une gamme de produits sous licence. Pour en savoir plus, consultez www.serta.com.

Au sujet de Simmons Bedding Company

La société Simmons Bedding Company, dont le siège social est situé à Atlanta, est l'un des plus importants fabricants de matelas du monde et le créateur de la marque BeautyrestMD. Simmons fabrique et vend toute une gamme de produits, comme le BeautyrestMD, Beautyrest TruEnergyMD, Beautyrest BlackMD, ComforPedicMD de BeautyrestMD, Natural CareMD et BeautySleepMD. Simmons Bedding Company exploite 19 usines de fabrication de lits conventionnels aux États-Unis, au Canada et à Puerto Rico. Simmons Bedding est également le fournisseur privilégié de lits de nombreux grands groupes hôteliers et centres de villégiature à l'échelle mondiale. La société s'est donné comme mandat de concevoir et de produire des matelas supérieurs et de promouvoir un sommeil de qualité auprès des consommateurs de toute la planète qui veulent profiter pleinement de la vie. Pour en savoir plus, rendez-vous au www.simmons.com ou suivez les nouvelles de Simmons Bedding sur Facebook, Twitter et YouTube.

Au sujet d'Ares Management

Ares Management LLC est un conseiller en placement et un gestionnaire de placements mondiaux non traditionnels qui est enregistré auprès de la SEC et qui gère un capital engagé d'environ 54 milliards de dollars et avait environ 520 employés à son service au 30 juin 2012. Cette entreprise, dont le siège social se trouve à Los Angeles, compte des spécialistes aux États-Unis, en Europe et en Asie et est en mesure d'investir à tous les niveaux de la structure d'une société, de la créance de premier rang au capital-actions ordinaire. Les activités de placement d'Ares sont gérées par l'équipe motivée de trois groupes d'investissement : Marché des capitaux (prêts leviers, à haut rendement, perturbé ou en difficulté, et produits structurés), Titres de créance privée (gestion immobilière commerciale) et Titres de sociétés fermées. La gestion d'Ares Management repose sur le principe fondamental selon lequel chaque plateforme profite de l'ensemble dont elle fait partie. Cette synergie entre des actifs de classes différentes offre aux spécialistes un éclairage nouveau sur les tendances sectorielles, un accès à un volume important d'opérations et la capacité d'évaluer une valeur relative.

Le groupe des Titres de sociétés fermées d'Ares vise des investissements qui lui assurent la majorité ou un contrôle partagé, principalement dans le marché des moyennes entreprises ayant de solides franchises et dans lesquelles son capital peut servir à catalyser la croissance. Les associés principaux du groupe des Titres de sociétés fermées d'Ares Management ont en moyenne plus de 20 ans d'expérience pour ce qui est d'investir dans les entreprises, de les contrôler, de les conseiller et de les restructurer. À propos du Régime de retraite des enseignantes et des enseignants de l'Ontario

Comptant 12 G$ en capital investi, la Teachers' Private Capital compte parmi les fonds communs d'investissement de capitaux les plus importants et les plus évolués du monde. Le fonds TPC a une plateforme d'investissement multidimensionnelle grâce à laquelle il effectue des opérations, participe à des coinvestissements et investit dans des fonds de régions et secteurs auxquels il n'a pas directement accès. TPC a su faire sa place partout sur la planète grâce à ses bureaux à Toronto, à Londres et à New York et à l'exposition de ses titres de sociétés fermées aux marchés d'Amérique du Nord, d'Europe, d'Afrique et d'Asie du Pacifique. TPC est la société d'investissement en titres de sociétés fermées du RREO, dont la valeur de la caisse se chiffrait à 117,1 G$ au 31 décembre 2011, ce qui en fait le plus important régime de retraite s'adressant à une seule profession au Canada. Cet organisme indépendant place l'actif de la caisse et administre les rentes des 300 000 enseignants actifs et retraités de l'Ontario. Pour en savoir plus, consultez le www.otpp.com.

Renseignements :

Pour National Bedding Company, Simmons Bedding Company et Ares Management LLC
Bill Mendel
Mendel Communications
212 397-1030 (au bureau)
917 664-1796 (cellulaire)
bill@mendelcommunications.com

Pour Advent International
Chuck Dohrenwend ou Dana Gorman
The Abernathy MacGregor Group
212 371-5999 (au bureau)
917 561-0554 (cellulaire de Chuck Dohrenwend)
646 784-0446 (cellulaire de Dana Gorman)
adventinternational@abmac.com

Deborah Allan Directrice, Communications et Relations avec les médias
Régime de retraite des enseignantes et enseignants de l'Ontario
(416) 730-5347
deborah_allan@otpp.com