Le pouvoir croissant des énergies renouvelables
Le RREO investit judicieusement dans l’énergie propre dans toutes les zones géographiques et dans toutes les technologies. Découvrez ce qui stimule la demande d’énergie renouvelable.
Investir dans l’énergie renouvelable
Les énergies renouvelables sont en passe de détrôner le charbon en tant que principale source de production d’électricité d’ici le début de 2025
L’Écosse souhaite transformer son titre de pays le plus venteux d’Europe en celui de puissance mondiale de l’éolien en mer. Ses ambitions seront stimulées par des projets tels que West of Orkney Windfarm, un gigantesque parc éolien qui devrait voir le jour au large du nord de l’Écosse d’ici à la fin de la décennie. Ses promoteurs affirment qu’une fois opérationnel, le parc West of Orkney Windfarm produira suffisamment d’électricité pour alimenter 2 millions de ménages et contribuera à faire de l’Écosse un chef de file de la technologie éolienne extracôtière.
Des projets d’énergie renouvelable sont en cours de développement du Queensland au Gujarat. Alors que l’effort collectif visant à réduire la quantité de dioxyde de carbone (CO2) dans l’atmosphère s’intensifie, l’Agence internationale de l’énergie (AIE) s’attend à ce que le monde produise autant d’énergie renouvelable au cours de la période de 2022 à 2027 qu’il ne l’a fait au cours des 20 années précédentes. Le charbon ne sera donc plus la principale source de production d’électricité d’ici le début de 2025, bien plus tôt que ne le prévoyait l’AIE il y a une dizaine d’années.
Les experts affirment que le monde doit créer de l’énergie renouvelable à un rythme encore plus rapide si nous souhaitons atteindre la carboneutralité d’ici 2050. Dans le présent rapport, nous examinerons les investissements visant à développer les énergies renouvelables et à relever certains des défis liés à l’expansion de leur utilisation.
88
pays représentant près de 80 % des émissions mondiales ont adopté des cibles de carboneutralité.¹
80
de la population mondiale vit dans des pays qui sont des importateurs nets d’énergie.²
1 Rapport 2022 sur l’écart entre les besoins et les perspectives en matière de réduction des émissions des Nations-Unies 2 Source: AIE
Quatre tendances qui stimulent la demande d’énergie renouvelable
-
Des ambitions climatiques plus audacieusesAlors que la planète se réchauffe et que les phénomènes météorologiques extrêmes se multiplient, le sentiment d’urgence face à la crise climatique s’est accru. Les acteurs mondiaux, des gouvernements nationaux aux villes en passant par les entreprises, affichent des ambitions plus audacieuses en matière de climat. Au cœur de ces ambitions se trouve la transformation de l’économie mondiale, principalement alimentée par des combustibles fossiles, en une économie où les énergies renouvelables dominent et où l’électricité alimente davantage les activités humaines. -
Une attention accrue portée à la sécurité énergétiqueL’invasion de l’Ukraine par la Russie, en plus de causer d’importantes répercussions humaines, a entraîné une flambée des prix de l’énergie et bouleversé les marchés énergétiques. Elle a également recentré l’attention mondiale sur la sécurité énergétique comme jamais depuis la crise pétrolière des années 1970. Cela est particulièrement évident au sein de l’Union européenne, qui dépendait fortement du pétrole et du gaz russes et qui cherchait déjà à rendre son approvisionnement énergétique plus durable. Certains pays ont réagi en prenant des initiatives qui ont entravé leurs objectifs de durabilité énergétique à court terme, comme le redémarrage de centrales au charbon. À moyen et à long terme, les préoccupations en matière de sécurité énergétique augmenteront les investissements dans les énergies renouvelables, et certains de ces changements sont déjà en cours. -
L’essor d’une politique industrielle axée sur le climatLes plus grandes économies du monde cherchent à accroître leur indépendance économique et technologique en redéfinissant leurs relations commerciales et en soutenant les secteurs qu’elles jugent stratégiques. La tendance a commencé avec la politique Made In China 2025, un vaste plan dévoilé en 2015 et visant à réduire la dépendance de la Chine à l’égard des technologies étrangères et à développer la fabrication de pointe dans dix secteurs prioritaires. L’Inflation Reduction Act des États-Unis et le plan industriel du pacte vert de l’Union européenne sont d’autres exemples récents de politiques à grande échelle visant à attirer des investissements importants dans les capacités manufacturières nationales. Tous ces plans donnent la priorité au développement de technologies liées aux énergies propres. Les pays utilisent des crédits d’impôt et des investissements directs pour faire progresser leurs objectifs climatiques et accroître leur compétitivité. Le secteur des énergies renouvelables est appelé à briller à cette époque. -
L'amélioration de la compétitivité-coût des énergies renouvelablesPendant de nombreuses années, il était moins coûteux de produire de l’électricité à partir de combustibles fossiles qu’à partir de sources d’énergie renouvelable. Mais avec la baisse du coût des panneaux solaires et des éoliennes et l’augmentation de la capacité installée des énergies renouvelables, le coût de la production d’électricité à partir de sources renouvelables a fortement baissé au cours de la dernière décennie. Dans de nombreux territoires, la production d’énergie renouvelable peut faire concurrence aux combustibles fossiles. Cela ne veut pas dire qu’il ne faudra pas assumer d’autres coûts pour s’assurer qu’un système énergétique mondial plus dépendant des énergies renouvelables continue à fournir une énergie fiable. Ces coûts comprennent des investissements dans le stockage de l’énergie et d’autres technologies permettant de gérer l’intermittence de l’énergie renouvelable.
Aperçu des investissements mondiaux dans les énergies renouvelables
Les investissements dans les énergies renouvelables augmentent
Selon l’AIE, les dépenses mondiales en énergies renouvelables ont atteint un niveau record de près de 600 milliards de dollars américains en 2022. Cela représente une part importante des 1,6 billion de dollars américains investis dans l’ensemble du secteur des énergies propres.
L’augmentation des dépenses a été provoquée par les pressions financières suivant la pandémie, notamment l’augmentation de l’inflation, la hausse des taux d’intérêt et de la volatilité économique, ainsi que les rendements élevés des investissements dans les combustibles fossiles.
Si les investissements dans les combustibles fossiles demeurent considérables – l’AIE estime qu’ils dépasseront un billion de dollars américains en 2023 –, les énergies propres attirent des investissements encore plus importants. L’Agence estime que les investissements globaux dans les énergies propres s’élèveront à 1,7 billion de dollars américains en 2023, dont près de 40 % seront consacrés aux énergies renouvelables.
Les investissements dans les énergies renouvelables sont concentrés
Les investissements dans les énergies renouvelables ont été largement concentrés dans les grandes économies à forte population et à émissions relativement élevées; ces investissements dans l’expansion des énergies renouvelables sont essentiels à la transition énergétique mondiale.
Les principaux plans industriels axés sur le climat continueront probablement à attirer une part considérable des investissements dans un nombre relativement restreint de pays. Cette concentration des chaînes d’approvisionnement en énergies propres pourrait compliquer les efforts visant à assurer une transition énergétique à grande échelle.
Les dépenses ont été concentrées dans certaines technologies, notamment l’énergie solaire photovoltaïque et l’énergie éolienne terrestre. Il faudra investir dans un plus large éventail de technologies pour que les systèmes énergétiques mondiaux soient souples et résilients, et pour que le monde reste en voie d’atteindre la carboneutralité d’ici 2050.
Nous sommes conscients des efforts et des investissements considérables qu’il faudra consentir pour rebâtir les réseaux mondiaux d’électricité et d’infrastructures. Nous avons mis sur pied une équipe qui possède une vaste expérience dans divers pays et types d’énergie renouvelable et qui comprend réellement comment investir dans ce secteur.
Chris Ireland
directeur supérieur, Investissements en installations nouvelles et énergie renouvelable, Infrastructures et ressources naturelles
Investissements du RREO dans les énergies renouvelables
La transition vers un monde principalement alimenté par les énergies renouvelables nécessitera des investissements massifs pour développer des technologies éprouvées comme l’énergie solaire, l’énergie éolienne terrestre et l’énergie éolienne en mer, une forme d’énergie renouvelable très fiable, ainsi que des technologies plus récentes et prometteuses qui peuvent renforcer la résilience des systèmes énergétiques mondiaux, tout en veillant à ce que les marchés développés et émergents bénéficient des investissements dans les énergies renouvelables.
Voici un aperçu de certains de nos efforts visant à accroître la production d’énergie renouvelable.
Exploiter les avantages de l’éolien en mer
Comme les vents en mer sont forts et constants, l’éolien en mer est considéré comme étant très fiable, ce qui rend la croissance de la capacité d’énergie éolienne en mer essentielle pour aider le monde à atteindre la carboneutralité. Les investissements dans la capacité éolienne en mer ont toutefois pris du retard par rapport aux investissements dans l’éolien terrestre. Cela s’explique par le fait que le développement de l’éolien en mer est plus coûteux et plus difficile sur le plan technique.
Les progrès techniques changent les perspectives pour l’éolien en mer. Les éoliennes sont devenues plus grandes et plus efficaces, et leur coût a diminué. Grâce au développement des fondations flottantes, elles peuvent être installées en eaux plus profondes, ce qui rend un plus grand nombre d’emplacements accessibles au développement.
Corio Generation
L’éolien en mer renforce les ambitions de l’Écosse en matière d’énergie propre
Encourageant le développement du secteur de l’éolien en mer, l’Écosse a octroyé en janvier 2022 des baux couvrant environ 7 000 kilomètres carrés de fonds marins pour 17 projets éoliens en mer. L’un d’eux était le parc éolien West of Orkney Windfarm. Le projet, qui pourrait à terme produire suffisamment d’énergie propre pour alimenter 2 millions de ménages, est développé par un consortium dont fait partie notre partenaire, Corio Generation. Apprenez-en davantage sur le projet West of Orkney Windfarm.
Dissocier la croissance économique de la croissance des émissions
La croissance remarquable de certains pays en développement, comme la Chine et l’Inde, a sorti des millions de personnes de la pauvreté. Mais ce progrès économique enviable s’est fait au prix d’une augmentation des émissions. À titre d’exemple, les émissions de la Chine ont triplé depuis 1990, selon le cabinet de recherche Rhodium Group. Il s’agit d’un signal d’alarme pour l’effort collectif visant à limiter le réchauffement climatique.
L’expansion des énergies renouvelables dans les pays en développement sera essentielle pour leur croissance durable. L’AIE indique que le secteur privé jouera un rôle majeur dans la mobilisation des investissements en faveur des énergies propres dans ces pays. Elle ajoute que les investissements annuels des économies émergentes et en développement dans les énergies renouvelables doivent augmenter d’au moins sept fois d’ici à la fin de la décennie pour que soit empêchée une hausse des émissions dans ces pays.
Mahindra Susten
Investir dans l’une des principales plateformes d’énergie renouvelable de l’Inde
L’Inde, grand importateur de charbon et de pétrole, voit les investissements dans les énergies renouvelables comme un moyen de relever le défi des émissions tout en renforçant sa sécurité énergétique. Mahindra Susten a été un pionnier du secteur solaire en Inde et un partenaire clé pour l’investissement dans les énergies renouvelables dans ce pays. Apprenez-en davantage sur l’expansion des énergies renouvelables en Inde et le rôle que joue Susten.
Entretien avec David Swindin
Le chef de la direction de Cubico Sustainable Investments, qui possède un portefeuille diversifié d'actifs d'énergie renouvelable et de transmission dans 12 pays, partage son point de vue sur l'évolution du secteur des énergies renouvelables et sur certains de ses défis et opportunités.
Relever le défi de l’intermittence pour développer les énergies renouvelables
L’énergie fossile a perduré en partie puisqu’elle est accessible sur demande : elle est là quand nous en avons besoin. Comme elles dépendent des conditions météorologiques, les sources d’énergie renouvelable comme le solaire et l’éolien ne sont pas toujours accessibles.
Il sera essentiel de résoudre ce problème d’intermittence si le monde veut se sevrer des combustibles fossiles tout en profitant des avantages économiques et sociaux et du confort d’une énergie facilement répartissable. Des solutions existent, notamment le stockage hydroélectrique par pompage et le stockage par batterie à l’échelle du réseau, mais elles devront être développées davantage pour garantir la stabilité du réseau à mesure que davantage d’énergies renouvelables seront mises en service.
Equis Development
Utiliser le stockage par batterie pour atténuer les variations de l’énergie renouvelable
L’Australie souhaite que les énergies renouvelables assurent 82 % de la production d’électricité d’ici 2030 et considère les technologies permettant de gérer les variations saisonnières de la production solaire et éolienne comme un besoin urgent. Equis Development, un promoteur d’infrastructures énergétiques de Singapour dans lequel nous avons investi, développe actuellement un portefeuille de projets de stockage d’énergie par batterie en Australie. Découvrez comment l’un de ces projets, le Melbourne Renewable Energy Hub, a été approuvé en tant que projet d’importance nationale qui devrait aider l’Australie à intégrer davantage les énergies renouvelables au sein de son système.
Exploiter le potentiel de l’hydrogène
L’hydrogène est l’élément le plus abondant de l’univers. Sur notre planète, on le trouve sous forme de composé (avec d’autres éléments) dans des sources comme le gaz naturel, le charbon, l’eau et la biomasse. Une fois séparé de ces sources, l’hydrogène est un vecteur énergétique polyvalent qui offre de nombreux avantages. Il ne produit pas de CO2 lorsqu’il est brûlé et présente un potentiel important de décarbonisation des secteurs à fortes émissions, comme la production d’acier et de produits chimiques et le transport sur longue distance. L’hydrogène peut aussi être stocké en grandes quantités et pendant de longues périodes avant d’être transformé en électricité.
Aujourd’hui, il est principalement produit à partir de combustibles fossiles pour être utilisé dans l’industrie lourde. Pour libérer son potentiel de décarbonisation, le monde devra produire plus d’hydrogène à partir de l’électrolyse de l’eau, en utilisant de l’électricité renouvelable. À l’heure actuelle, ce processus coûte très cher. L’augmentation de la production d’hydrogène vert nécessitera des investissements dans des technologies telles que les électrolyseurs, ainsi qu’une énergie renouvelable abondante et abordable.
ACES Delta
Accroître la production d’hydrogène vert dans l’ouest des États-Unis
Les cavernes de sel sont utilisées depuis longtemps pour stocker les combustibles fossiles sous terre. Un consortium dont font partie Mitsubishi Power Americas et Magnum Development a vu le potentiel de stocker de grandes quantités d’hydrogène vert. Nous avons investi dans leur projet, Advanced Clean Energy Storage (ACES) Delta, qui utilisera des énergies renouvelables pour alimenter des électrolyseurs qui sépareront l’eau en hydrogène et en oxygène et stockeront l’hydrogène obtenu dans les cavernes de sel qui se trouvent sous Delta, en Utah. Découvrez comment ACES Delta appuiera les efforts de décarbonisation de l’Ouest américain.
La promesse des énergies renouvelables
Le développement des énergies renouvelables aura de nombreux avantages, qu’il s’agisse de réduire la pollution atmosphérique, d’atténuer les changements climatiques ou de créer des millions d’emplois spécialisés. La croissance du secteur est sur le point d’apporter une certaine indépendance énergétique à des pays qui, historiquement, comptaient sur d’autres pour leur approvisionnement en énergie. En effet, contrairement aux combustibles fossiles, les énergies renouvelables ont le potentiel de soutenir une prospérité généralisée. Elles sont abondantes, peuvent être déployées à presque n’importe quelle échelle et se prêtent à des formes décentralisées de production et de consommation d’énergie. L’Agence internationale pour les énergies renouvelables appelle cela l’« effet de démocratisation » des énergies renouvelables.
Investir dans les énergies renouvelables n’est qu’une des façons dont nous utilisons notre capital pour avoir une incidence réelle et durable tout en créant de la valeur pour nos participants.
Le RREO s’efforce également de favoriser un avenir plus durable en réduisant l’intensité carbone de son portefeuille et en augmentant ses placements dans des actifs verts dans le but d’atteindre 50 milliards de dollars en investissements verts.
Apprenez-en davantage sur notre stratégie multidimensionnelle en matière de climat
